Arcimoto
Ballard
BMW
ChargePoint
Fastned
Ford Motors
General Motors
Li Auto
Lucid Motors
Mercedes-benz Group
Nio
PlugPower
QuantumScape
Renault
Rivian
Rivian
Stellantis
Tesla
TotalEnergies
Toyota
Valeo
Vitesco Technologies
Volkswagen
Xpeng Motors

E-mobility-aandelen: zo beleg je in de elektrische revolutie

Aandelen & ETF's

Slecht nieuws voor de auto-industrie: het Europees Parlement heeft gestemd voor een verbod vanaf 2035 op de verkoop van modellen met een verbrandingsmotor. Hoewel Noorwegen met zijn 90% elektrische auto’s zich niet al te veel zorgen hoeft te maken, is het wel een echte paradigmaverschuiving die op het oude continent plaatsvindt. En we mogen de Verenigde Staten natuurlijk niet vergeten: Joe Biden heeft beloofd dat tegen 2030 50% van de nieuwe auto’s die in de Verenigde Staten worden verkocht, elektrische voertuigen zullen zijn.

Terwijl traditionele autofabrikanten zichzelf moeten heruitvinden en opnieuw positioneren, azen nieuwe spelers op marktaandeel in deze ongekend hard groeiende sector. Snellaadstations, gigafabrieken voor elektrische auto’s, solid-state batterijen: de investeringswedloop is begonnen.

In dit artikelen kijken we naar de ontwikklingen in de e-mobility-sector, de meest veelbelovende spelers in de slag om marktaandeel en de aandelen die je kunt opnemen in je portfolio en Beleggingsplan.

Verkoopaantal van elektrische auto’s stijgt snel

Volgens het gespecialiseerde bureau Matthias Schmidt zijn er in 2021 zo’n 1.200.000 volledig elektrische auto’s in West-Europa verkocht. Een stijging van 64% in een jaar tijd. Dat is een opvallende statistiek als je bedenkt dat de Europese automarkt juist in een dip zit. Analisten verwachten dat tegen het einde van het huidige decennium zo’n 65% van het aantal verkochte auto’s in deze regio elektrisch zal zijn. Ter vergelijking: in het eerste kwartaal van 2022 was dat percentage 12,8%.

Ook Bloomberg laat zien dat de populariteit van elektrische (en ook hybride) voertuigen op het wereldwijde wagenpark flink groeit. Er wordt elke drie seconden een nieuw model verkocht. Dat betekent dat er elke maand een miljoen stuks worden toegevoegd aan de naar schatting 20 miljoen verkochte elektrisch aangedreven voertuigen op de wereld, weet Bloomberg.

In zes jaar tijd is dit cijfer vertwintigvoudigd. China is de drijvende kracht met 46% van de verkochte modellen, vóór Europa (34%) en de Verenigde Staten (15%). En deze trend zal naar verwachting blijven groeien: na 6,6 miljoen verkopen in 2021 (10% marktaandeel) verwachten analisten tegen 2025 wereldwijd 20,6 miljoen jaarlijkse verkopen (23%).

Grote investeringen in elektrische mobiliteit

Als direct gevolg daarvan zijn de investeringen in elektrische mobiliteit gestegen tot 273 miljard dollar in 2021, een stijging van 77% ten opzichte van het voorgaande jaar. Daarmee is het de op een na grootste kostenpost in verband met de energietransitie, na de investeringen in hernieuwbare energie.

Met laadstations, batterijen, fabrikanten kunnen we dus spreken van nieuwe spelers in de elektrische automarkt: welke aandelen zijn gekoppeld aan elektrische mobiliteit op de markt?

Elektrische-autofabrikanten

Tesla

De beursgeschiedenis van Tesla kan in één cijfer worden samengevat: de stijging van de aandelenkoers met 23.000% in 12 jaar. Maar daarnaast is het Californische bedrijf ook nog eens het meest winstgevende autobedrijf ter wereld (luxefabrikanten niet meegerekend).

Volgens berekeningen van EY heeft het bedrijf vorig jaar 5,5 miljard dollar winst gemaakt. Met een operationele marge van 12,1% in 2021 (en zelfs 19,2% in het eerste kwartaal van dit jaar) neemt het in dit opzicht de leiding op de ranglijst van de auto-industrie. Tesla genoot ook de grootste stijging van het aantal verkochte voertuigen (+87%).

Het bedrijf profiteert van zijn geografische diversificatie en verticale bedrijfsmodel, van de fabricage van batterijen tot de verkoop van modellen, met inbegrip van de exploitatie van een eigen oplaadnetwerk, waardoor het veel minder dan zijn concurrenten afhankelijk is van de verschillende tekorten waar de sector mee te maken heeft.

Het bedrijf onderhandelt bijvoorbeeld over contracten om zijn bevoorrading met lithium en nikkel veilig te stellen, twee metalen die essentieel zijn voor de productie van batterijen en waarvan de prijzen explosief stijgen.

NIO en Xpeng Motors

Van de vele nieuwe Aziatische fabrikanten behoren de Chinese NIO en Xpeng Motors tot de leiders. De twee bedrijven verkochten elk meer dan 90.000 voertuigen wereldwijd in 2021. Voortbouwend op hun ervaring op de Chinese thuismarkt, ’s werelds grootste automarkt, willen ze ook de Europese markt veroveren en worden ze door analisten geprezen. Analisten verwachten dat NIO zijn omzet dit jaar met 57% zal verhogen (78% in 2023) en Xpeng met 60% (88% in 2023).

Fabrikanten van laadstations

De toename van het aantal elektrische auto’s speelt de leveranciers van laadstations, en dan met name snellaadstations, in de kaart. Het EU-plan voor een groene transitie, “Fit for 55”, gaat binnen 3 jaar elke 60 km een snellaadstation opleggen, en de Europese vereniging van autofabrikanten vraagt er om 6,8 miljoen tegen 2030 (d.w.z. dagelijks 14.000 nieuwe laadstations). Welke fabrikanten van laadstations voor elektrische auto’s zijn beursgenoteerd?

Fastned

De Nederlandse start-up die gespecialiseerd is in ultrasnelle laadstations (volledig opladen in ongeveer 20 minuten), is een speler die in 2019 de beurs op is gegaan. Het bedrijf heeft 200 operationele stations in Europa. Volgens analisten zouden de inkomsten dit jaar 34 miljoen euro moeten bedragen (tegen 12 miljoen in 2021), volgend jaar 66 miljoen en in 2023 124 miljoen.

TotalEnergies

De Franse oliegigant zit midden in een grote transformatie, waarbij hij zijn investeringen in de energietransitie verveelvoudigt. Het bedrijf heeft 200 miljoen euro geïnvesteerd om zijn 200 Franse servicestations uit te rusten en zal in België 4400 laadstations installeren.

Shell

De Britse onderneming Shell heeft zich aangesloten bij de historische fabrikanten Volkswagen, BMW, Mercedes-Benz Group en Ford Motor in het Ionity-consortium, samen met vermogensbeheerder Blackrock. Het doel van deze verschillende spelers is om in de komende drie jaar 1000 stations en 7000 laadstations met hoog vermogen te bouwen en exploiteren.

Makers van batterijen voor elektrische voertuigen

1000 kilometer rijden zonder op te laden? Dat is de gedurfde belofte van Mercedes-Benz Group, die zich richt op solid-state batterijen. Volgens cijfers van het Internationaal Energieagentschap zal de vraag naar batterijen tegen 2021 verdubbelen. Deze technologie, die de actieradius van elektrische modellen verdubbelt, is de heilige graal voor de auto-industrie.

QuantumScape

De in 2010 opgerichte en sinds 2020 op de beurs genoteerde specialist in solid-state batterijen kent onder andere investeerders als Bill Gates en Volkswagen, die maar liefst 300 miljoen dollar in het bedrijf hebben geïnvesteerd. Het bedrijf beweert een technologie te hebben die de autonomie van voertuigen met 80% kan verhogen in vergelijking met conventionele batterijen (lithium-ion) en die al in 2025 in modellen van het Duitse merk zou kunnen worden ingebouwd.

Door lithium te besparen, verlagen solid-state batterijen ook de productiekosten, aangezien de batterij tot 40% van de kosten van een elektrisch voertuig kan uitmaken.

Hoe zit het met de traditionele fabrikanten?

Stellantis

De Frans-Italiaanse fabrikant, die in 2021 ontstond uit de fusie van Peugeot-Citroën en Fiat-Chrysler, streeft naar 100% elektrische productie (5 miljoen voertuigen) in 2030. Met 136.000 elektrische voertuigen die in de eerste helft van het jaar in Europa zijn verkocht (+50% jaar-op-jaar), heeft de groep de tweede plaats in Europa ingenomen op dit gebied.

Het bedrijf is zeer winstgevend en heeft zwaar geïnvesteerd in batterijfabrieken over de hele wereld, met name in samenwerking met Mercedes en Total Energies in Europa (deze drie groepen zijn verenigd in de Automotive Cells Company).

Volkswagen

Ver achter Tesla op wereldschaal (452.900 verkochte elektrische modellen in 2021, tegenover 936.000 voor het bedrijf van Elon Musk), is Volkswagen nog steeds de Europese leider op dit gebied.

De Duitse fabrikant bereidt zich voor om de elektrische overgang te versnellen door Porsche tegen het einde van het jaar weer naar de beurs te brengen. De verwachte inkomsten uit deze operatie (15 tot 20 miljard euro) zullen het 70 miljard euro kostende investeringsplan van de groep voor elektrificatie voeden, dat tegen 2030 zes megafabrieken voor batterijen wil beheren om elk jaar 3 miljoen voertuigen uit te rusten.

Renault

Binnenkort Ampère genoemd. Dit is inderdaad de naam van de toekomstige entiteit van de groep die volledig gewijd is aan elektrische auto’s. Verwacht wordt dat het vanaf de herfst van 2023 apart op de beurs zal worden genoteerd, om het diamantvormige merk te helpen het doel van 100% elektrische productie tegen 2030 te bereiken. Het bedrijf breidt zijn partnerschappen uit om de waardeketen te beheren, in het bijzonder met Valeo voor motoren en het Duitse bedrijf Vitesco Technologies voor elektrische kasten.

BMW

We kunnen ook de Duitse groep BMW noemen, die streeft naar een 100% elektrische productie voor zijn driedeurs stadswagenmerk MINI tegen 2030, en die samen met Ford Motor 135 miljoen dollar heeft geïnvesteerd in Solid Power (solid-state batterijen). Toyota Motor, de grootste fabrikant ter wereld wat betreft het aantal verkochte voertuigen, is al een pionier op het gebied van waterstofvoertuigen, en streeft naar 90% elektrische modellen tegen 2025.

Ford Motor

Ten slotte is er nog de Amerikaanse groep Ford Motor die zich voorbereidt om hetzelfde elektrisch-thermische splitmodel te volgen als Renault, en hoopt tegen 2026 wereldwijd 2 miljoen elektrische voertuigen te verkopen. Om dit doel te bereiken heeft de groep een globaal plan aangekondigd van 50 miljard dollar voor elektrificatie over een periode van 5 jaar.

Het bedrijf profiteert ook van het belastingkrediet van 7500 dollar in de V.S. voor elke aankoop van een elektrisch model, net als General Motors, dat tegen 2035 alleen nog maar elektrische voertuigen zal produceren. Het concern uit Detroit wil tegen 2025 1 miljoen voertuigen verkopen en heeft 35 miljard dollar geïnvesteerd in deze strategische transformatie.

Ken je onze unieke beleggingsplannen al?

Maak nu in een paar minuten een persoonlijk beleggingsplan aan in de app en zet je beleggingen op de automatische piloot. Door maandelijks een vast bedrag in te leggen dat bij je kunt missen en bij je financiële situatie past, kun je de marktvolatiliteit te trotseren, vermogen opbouwen voor de lange termijn en inflatie het hoofd te bieden.

–

Alle opvattingen, meningen en analyses in dit artikel dienen niet geïnterpreteerd te worden als persoonlijk investerings advies. Individuele investeerders dienen hun eigen beslissingen te maken of onafhankelijk advies in te winnen. Dit artikel is niet opgesteld in overeenstemming met wettelijke vereisten die bedoeld zijn om de onafhankelijkheid op beleggingsgebied te bevorderen en wordt beschouwd als marketing communicatie.